Yuqori yoki past Treynor nisbatini xohlaysizmi?
Yuqori yoki past Treynor nisbatini xohlaysizmi?

Video: Yuqori yoki past Treynor nisbatini xohlaysizmi?

Video: Yuqori yoki past Treynor nisbatini xohlaysizmi?
Video: SIZDAN KELGAN DOSTIJENIYA BO'YICHA SAVOLLAR / ROSSIYA REGIONIDA BEPUL SET VA UC OLISH PUBG MOBILE 2024, Noyabr
Anonim

The Treynor nisbati xavf/daromad hisoblanadi o'lchov bu investorlarga portfel daromadlarini tizimli riskga moslashtirish imkonini beradi. A yuqori Treynor nisbati natija portfel yanada mos investitsiya ekanligini anglatadi.

Buni hisobga olgan holda, yaxshi Treynor nisbati nima deb hisoblanadi?

Dan foydalanganda Treynor nisbati , yodda tuting: Masalan, a Treynor nisbati 0,5 dan 0,25 dan yaxshiroq, lekin ikki barobar ko'p bo'lishi shart emas yaxshi . Numerator xavf-xatarsiz stavkaning ortiqcha daromadidir. Maxraj - bu portfelning Beta-dasturi yoki boshqacha qilib aytganda, uning tizimli riskining o'lchovidir.

Ikkinchidan, salbiy Treynor nisbati nimani anglatadi? Yuqori ijobiy Treynor nisbati investitsiya o'zining (bozorga miqyosda) riskiga nisbatan qo'shimcha qiymatga ega ekanligini ko'rsatadi. A salbiy nisbat investitsiya risksiz vositadan ko'ra yomonroq ishlaganligini ko'rsatadi.

Shu tarzda, Treynor va Sharpe nisbati o'rtasidagi asosiy farq nima?

The orasidagi farq ikkita ko'rsatkich - bu Treynor nisbati kabi umumiy riskni (standart og'ish) ishlatish o'rniga o'zgaruvchanlikni o'lchash uchun beta yoki bozor riskidan foydalanadi. Sharp nisbati.

Qaysi Sharpe nisbati yaxshi?

Odatda, har qanday Sharp nisbati 1,0 dan yuqori bo'lsa, maqbul deb hisoblanadi yaxshi investorlar tomonidan. A nisbat 2,0 dan yuqori bo'lsa, juda yaxshi deb baholanadi yaxshi . A nisbat 3,0 yoki undan yuqori bo'lganlar a'lo deb hisoblanadi.

Tavsiya: